Идентификация рисков на предприятии

Для каждого предприятия эта схема адаптируется с учетом конкретных условий бизнеса. Риски рассматривают в комплексе, с учетом их взаимного влияния. Кроме того, некоторые риски могут отрицательно коррелировать по отношению друг к другу один риск компенсируется другим. Например, при падении цен на рынке сырья снижается объем продаж. В то же время, если у компании есть дочернее предприятие, которое использует то же самое химическое сырье для производства, то благодаря низким ценам издержки этого предприятия падают, а прибыль растет. Объединив два риска в один портфель, компания получает естественную компенсирующую позицию.

Дорогие читатели! Наши статьи рассказывают о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай носит уникальный характер.

Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь в форму онлайн-консультанта справа или звоните по телефонам, представленным на сайте. Это быстро и бесплатно!

Содержание:

Сведения о конкурентах, партнерах, поставщиках, потребителях в СМИ Каждое предприятие имеет свою информационную среду для определения источников хозяйственного риска, и одна из функций риск-менеджера как раз и заключаются в своевременном выявлении, группировке и ранжировании опасностей.

Эта первичная стадия носит название идентификации риска. Она включает два основных этапа: сбор информации о структуре объекта и идентификацию опасностей или инцидентов. Невозможно однозначно сказать, какие методы будут наиболее эффективными в каждом конкретном случае. Такая программа должна планироваться отделом предприятия по управлению риском или риск-менеджером.

Риски предприятия

Деловая активность. Каждое предприятие должно сформировать целевые нормативные значения этих показателей. Под ликвидностью мы рассматриваем способность актива превращаться в денежные средства, и мерой этого служит время.

Следовательно, ликвидность актива — это скорость превращения актива в денежные средства без существенной потери стоимости. Тогда, что собой представляет платежеспособность? В ряде литературных источников к ней приравнивают показатель абсолютной ликвидности, которая рассчитывается как отношение наиболее ликвидных активов к текущим пассивам.

Но даже для таких активов требуется время для превращения их в деньги. Поэтому платежеспособность — это способность компании удовлетворять в любой момент времени предъявляемые к ней требования по исполнению принятых финансовых обязательств.

Неплатежеспособность является свидетельством риска банкротства. Этот и другие критерии несостоятельности бизнеса исследуются в ходе диагностики структуры основных финансовых отчетов. Естественно, что чем раньше удастся выявить негативные тенденции, тем лучше, несмотря на то, что стадия развития кризиса носит еще скрытый характер. И подход к оценке рисков должен быть комплексный. В этой связи мы можем говорить о разнообразных моделях оценки риска, разработанных управленческой школой и используемых на практике.

Основные виды моделей, которые получили распространение среди исследователей и практиков: модели оценки риска и анализа ликвидности коммерческой организации; модели оценки риска и анализа потери финансовой устойчивости; комплексные подходы балльной оценки риска и анализа финансового состояния компании; модели рейтингового анализа финансового состояния; зарубежные и отечественные модели прогнозирования риска банкротства. Классификационная схема комплексных моделей оценки риска финансового состояния Выше представлена классификационная схема комплексных моделей, применяемых на скрытой и явной стадиях кризисной ситуации, в которую может попасть компания, если с данным риском не работать.

Модели оценки риска ликвидности и финансовой устойчивости не включены в схему, поскольку они не носят комплексного характера. Однако уровень их значимости высок. Так, коэффициент текущей ликвидности включается в качестве основного критерия практически в каждую комплексную модель. Способы оценки риска ликвидности Ликвидность как свойство компании, состоящее в способности покрывать свои обязательства активами без существенной потери их стоимости, свидетельствует о финансовом равновесии деятельности.

При этом предполагается, что срок превращения активов в денежные средства соответствует обязательному сроку покрытия обязательств. Различают текущий, промежуточный и абсолютный вид ликвидности. Все статьи балансового листа, в зависимости от приблизительного срока перевода их в денежные средства, характеризуются соответствующим риском. При этом свойством риска ликвидности обладают не только активы, но и пассивы предприятия.

Он тем больше, чем короче срок покрытия обязательства его исполнением. Далее представляются две таблицы градации риска ликвидности для групп активов и пассивов организации.

Модель группировки активов баланса по уровню риска ликвидности Модель группировки пассивов по уровню риска ликвидности Рассмотрим группировку активов по риску ликвидности. Действительно, денежные средства на расчетных счетах в банках и в кассах организации — самые ликвидные активы, поскольку они определяют ее платежеспособность. Краткосрочные финансовые вложения, как правило, могут быть быстро имеется в виду, до трех месяцев переведены в денежные средства. Как пример, такими активами могут выступить краткосрочные займы, срочные векселя коммерческих банков, облигации с коротким сроком погашения т.

Пример группировки разделов баланса по степени риска ликвидности промышленного предприятия По балансовому листу анализ рисков ликвидности проводится также на основании метода использования абсолютных показателей.

Производится сравнение сопоставимых по риску ликвидности разделов актива и пассива баланса по правилу покрытия. Соотношение сравниваемых значений по группам определяет тип ликвидности и соответствующую зону риска. Метод наглядный и достаточно простой. Ниже приводится модель оценки с помощью абсолютных показателей. Модель анализа и оценки риска ликвидности с использованием абсолютных показателей по балансу Коэффициенты ликвидности показывают способность актива баланса покрывать наиболее короткие по времени обязательства: кредиторскую задолженность и краткосрочные пассивы.

Коэффициент текущей ликвидности имеет особенность, по которой активы со сроком перевода в денежные средства в один календарный год соотносятся с обязательствами, которые требуется погасить в срок не более полугода. Поэтому нормативное ограничение считается оптимальным на уровне не менее 2,0. Далее размещена модель оценки риска ликвидности с использованием относительных показателей.

Модель анализа и оценки риска ликвидности по балансу с использованием относительных показателей Риск потери устойчивости в моделях оценки риска У финансового директора должен возникать ряд вопросов. Хватает или не нет собственного капитала компании на покрытие внеоборотных активов?

Не задействованы ли при этом заемный капитал, текущие пассивы? Какую часть оборотных средств мы финансируем из собственного капитала? Он отвечает на вопрос: хватает ли собственного капитала и долгосрочных обязательств на покрытие не только внеоборотных активов, но и части оборотного капитала?

СОС и ЧОК позволяют определить финансовую устойчивость предприятия, способы расчета которой различны. В целях настоящей статьи будем оперировать пока только критерием СОС. Виды показателя финансовой устойчивости компании разделяется на три вариации. Абсолютная финансовая устойчивость. Этой устойчивости соответствует безрисковая зона соотношения собственного капитала и активов.

Такой подход отвечает российской методологии восприятия собственного капитала. Нормальная устойчивость. В западном подходе к собственному капиталу по экономической природе приравнивают долгосрочный заемный капитал.

СДИ участвуют в расчете значения нормальной устойчивости. Неустойчивое финансовое состояние. Если финансист видит, что собственного капитала и долгосрочных заемных средств недостаточно, им вынуждено инициируется процедура привлечения краткосрочных займов, которые могут привести компанию в неустойчивое финансовое состояние. Процедурная модель анализа и оценки финансовой устойчивости по абсолютным показателям Данная методика обладает достоинствами: она проста, удобна и широко распространена.

Однако у модели имеются и недостатки. Ее процедуры не позволяют осуществить прогноз, оценка выполняется на основании сведений постфактум. Кроме того, невозможно определить степень потери финансовой устойчивости. Поэтому настоящую модель необходимо дополнять относительными показателями, такими как: доля оборотных средств в активах предприятия; коэффициент обеспеченности компании собственными источниками финансирования; коэффициент капитализации; коэффициент финансовой устойчивости.

Обзор комплексных методов оценки состоятельности Тема оценки рисков банкротства предприятия практически неисчерпаема и заслуживает внимания не одной статьи. В рамках настоящего материала я лишь кратко обрисую основные способы оценки риска финансового состояния. Начну с моделей балльной оценки риска банкротства. Данные способы отличает шкальное деление нормативных диапазонов относительных показателей на классы или интервалы. В качестве примера ниже приведен первый вариант такой модели.

В ней собрано восемь показателей, исследуя состояние которых, аналитик осуществляет набор баллов. От совокупной суммы набранных баллов зависит причисление компании к соответствующему классу риска. С 3-го класса начинают проявляться признаки банкротства. Модель комплексной балльной оценки риска финансового состояния Развитие представленной методики осуществляется за счет включения в состав показателей критериев рентабельности и деловой активности. Благодаря настоящей модели дополнительно может оцениваться уровень финансового менеджмента на предприятии.

Весьма полезными могут оказаться модели так называемого рейтингового финансового анализа, особенно в случае потребности оценки потенциального партнера при заключении контракта на существенную сумму. Для контрагента рассчитывается риск банкротства с применением весовых коэффициентов при показателях, включаемых в расчет.

Различают четырехфакторную и пятифакторную модели рейтингового анализа. Далее представлен вариант пятифакторной модели. Пятифакторная модель рейтингового финансового анализа Все описанные выше доли обладают несомненными достоинствами.

Но в них присутствует один существенный недостаток, который выражается в том, что никто не может стопроцентно обосновать логику выбора состава показателей и размеры нормативных ограничений. Нормативы принимаются, исходя из определенных теоретических моделей, не учитывающих ни национальную специфику, ни вид деятельности компании, ни многое другое.

Поэтому стали применяться несколько иные способы, основу которым положил американский экономист Эдвард Альтман. Профессор Нью-Йоркского университета Э. Десятилетнее наблюдение за представительной группой компаний позволили ученому выстроить статистическую модель по критериям, которые он вычислил математически для обанкротившихся компаний за период исследований. Так появилась двухфакторная модель Альтмана. Научная идея получила широкое развитие, стали появляться ее интерпретации, в том числе с адаптацией к российским условиям хозяйствования.

Приведу в пример несколько моделей прогнозирования риска банкротства: пятифакторная модель Э. Альтмана г. Бивера, адаптированная к российским условиям; отечественная двухфакторная модель прогнозирования банкротства. Основные выводы и заключение В целом концепция развития финансового кризиса предприятия достаточно ясная и понятная. Методы и модели работы с рисками финансовой несостоятельности компании просты и опираются, как ожидается, на самую объективную информацию — бухгалтерскую отчетность.

Вместе с тем, существуют определенные проблемы анализа риска, которые еще предстоит решить будущим поколениям специалистов-практиков и ученых-методистов. Бухгалтерский учет и финансовая отчетность в современном мире налоговых маневров, случается, несут существенные искажения. Кроме того, несмотря на стандартизацию учета, непреднамеренные ошибки все-таки происходят. Отчетность лишь фиксирует происшедшую совокупность учетных событий с минимальным отставанием от актуальных данных на один месяц в лучшем случае.

Роль двухфакторных и даже трехфакторных моделей не выходит за пределы индикаторной оценки и прогноза риска несостоятельности. Зарубежные методики не совсем подходят к российским реалиям налогового законодательства, финансового права, исторически сложившихся условий хозяйствования, поэтому требуют адаптации.

Прогноз риска финансовой состоятельности с учетом длящейся кризисной ситуации в экономике нашей страны и нестабильности не может быть более одного календарного года. Данные модели отличаются определенной однобокой нацеленностью на оценку угрозы несостоятельности и не позволяют осуществить прогнозы вывода компании на тренд развития. Я отдаю себе отчет в том, что добрая половина рисков отечественных предприятий так или иначе связана с финансами.

Не зря же во многих компаниях инициаторами становления риск-менеджмента были и остаются финансовые директора. А структуры координации работы с рисками входят в состав финансовых департаментов управляющих компаний. Долгие годы, наблюдая динамику событий, отмечаю, что результаты процесса оценки рисков на основе анализа структуры отчетности оправдывают потраченные усилия.

Сколько раз приходилось видеть работу специалистов и руководителей, отводящих бизнес от опасной черты за счет своевременно принятых решений.

МОДЕЛЬ ИДЕНТИФИКАЦИИ РИСКОВ НА ПРИМЕРЕ ПРОИЗВОДСТВЕННОГО ПРЕДПРИЯТИЯ

Риск очень велик, потери можно оценивать по равнозначности потери бизнеса в целом 5 70 Текучесть персонала Риск велик, как и текучесть в данной области, причина — нехватка специалистов и рабочих специальностей в данной сфере 5 90 Ставка дисконтирования, используемая для оценки проектов с помощью методов, основанных на дисконтированных оценках, должна соответствовать длине периода, заложенного в основу инвестиционного проекта например, годовая ставка берется только в том случае, если длина периода — год. Для идентификации рисков обычно составляют таблицу, в которой отражаются возможные факторы риска предприятия, а также степень их опасности и вероятность наступления. В качестве ставки дисконтирования в большинстве случаев выбирается величина средневзвешенной стоимости капитала WACC, которая в случае необходимости может быть скорректирована на показатели возможного риска, связанного с реализацией конкретного проекта или вложения в определенную компанию и ожидаемого уровня инфляции. В качестве ставки дисконтирования можно выбрать доходность ценных бумаг с риском, аналогичным риску объекта инвестирования. Иногда в качестве дисконтной ставки используется величина ставки рефинансирования. Еще один метод определения ставки дисконтирования основан на добавлении к безрисковой ставке процент по депозиту самого надежного банка России, доходность по государственным ценным бумагам и пр. Коэффициенты поправки на риск в инвестиционных проектах ранжируются в зависимости от характера инвестиций табл. Таблица 3.

Риски хозяйственной деятельности производственных предприятий

ISSN Номер статьи: Дата публикации: Процессы глобализации становятся еще одним источником экономических рисков, поэтому использование основ риск-менеджмента в управлении будет способствовать достижению целей и задач химических компаний, хотя и, безусловно, не сведет степень вероятности появления различного рода рисков до нулевой отметки. Внедрение системы риск-менеджмента на предприятиях дает возможность: выявить возможные рисков на всех этапах деятельности; спрогнозировать, сопоставить и проанализировать возникающие риски; разработать необходимую стратегию управления и комплекс принятие решений по минимизации и устранению рисков; создать условия, необходимые для реализации разработанных мероприятий; проводить мониторинг работы системы управления рисковыми ситуациями; анализировать и контролировать полученные результаты[1]. К особенностям риск-менеджмента можно отнести: необходимость наличия у руководства компаниями опережающего мышления, интуиции и предвидения ситуации; возможность формализации системы управления рисками; способность быстрого реагирования и выявления путей совершенствования функционирования организации, сокращения степени вероятности нежелательного хода событий. Комплексная система управления рисками ERM Enterprise Risk Management во многих зарубежных компаниях, например, в США, используется уже довольно широко, поскольку хозяева крупных мировых компаний уже на практике удостоверились, что старые методы управления не соответствуют современным рыночным условиям и не в состоянии обеспечивать успешное развитие их бизнеса[2]. Применение риск-менеджмента предполагает четкое распределение ответственности и полномочий между всеми структурными подразделениями. В функции высшего руководства входит назначение ответственных за выполнение необходимых процедур управления рисками на всех уровнях. Такие решения должны соответствовать стратегическим целям и задачам компании и не нарушать условия действующего законодательства.

Использование отчетности для анализа и оценки рисков

Проектный менеджмент. Другой особенностью является то, что за редким исключением в стандартах не встречается классификация рисков, что обусловлено уникальностью каждого проекта и каждой организации. На основании проведенного анализа стандартов мы можем сделать вывод о том, что наиболее комплексным является Руководство к Своду знаний по управлению проектами PMBOK.

Вы точно человек?

Кашинова, канд. Смоленск, ул. Герцена, д. Статья посвящена некоторым вопросам управления рисками в антикризисном управлении современным предприятием, то есть вопросам идентификации и классификации рисковых событий, с которыми в процессе своей деятельности может столкнуться антикризисный управляющий и его команда. Автор предлагает также принципы идентификации и основные факторы классификации рисков в антикризисной управлении современным предприятием. The article is devoted to some issues of risk management in crisis management, i. The author also offers the principles of identification and the main factors classification of risks in anti-crisis management. Ключевые слова: антикризисное управление, антикризисная программа, риск, идентификация рисков, классификация рисков. Keywords: anti-crisis management, crisis program, risk, risk identification, risk classification. Основной идеей антикризисного управления на предприятии служит целенаправленное применение управленческих мер по диагностике, предупреждению, нейтрализации и преодолению кризисных явлений в деятельности хозяйствующего субъекта [1,2].

ГОСТ Р 52806-2007 Менеджмент рисков проектов. Общие положения

Определение введения в действие проекта и проведение предварительных анализов риска по предприятию и проекту. Установление целей менеджмента рисков по предприятию и проекту. Определение основы, систем, принципов, обеспечивающих процесс менеджмента рисков.

Анализ методов оценки кредитоспособности заемщиков — физических лиц Риск можно определить как неопределенный, но возможный элемент, который всегда появляется в экономической, социальной, политической и других сферах человеческой жизни, отражая изменения в распределении возможных исходов и субъективных значений вероятности с возможными неблагоприятными и необратимыми последствиями. Управление рисками является важной составляющей планирования предпринимательской деятельности. Процесс управления рисками предназначен для того, чтобы уменьшить или устранить возможность возникновения определенных событий, происходящих или оказывающих влияние на экономическую деятельность предпринимателя. Если предприятие не будет в достаточной мере выделять трудовых, интеллектуальных, денежных ресурсов на управление рисками, оно может в конечном итоге не достичь поставленных целей, провалить стратегию развития и обанкротиться. Многие организации в своей деятельности учитывают всевозможные риски, но определенные техники анализа рисков применяют лишь единицы. Процесс управления рисками представлен на рис. Процесс управления рисками. Как видно из рис. Так, можно выделить наиболее важные стадии управления рисками: идентификация риска, анализ оценка риска и реагирование на риск. Идентификация выявление риска может происходить на собраниях учредителей и высшего руководства предприятия, в ходе анализа архивных документов.

Баронин С. Баронин, А. Духанина, Б. Хрусталёв, Д. Давыдов, О. Баронина и д-ра экон. Хрусталёв Б. Хрусталёв, Н. В настоящее время в условиях высокой конкурентной борьбы, быстро меняющейся конъюнктурой рынка в инвестиционно-строительном комплексе предприятия все в большей степени сталкиваются с проблемой управления рисками, с целью минимизации их отрицательного воздействия.

Системы менеджмента качества. Менеджмент риска. Принципы и руководство. Ланкина С. Федорович Н. Мунина М. Левшин Л.

Деловая активность. Каждое предприятие должно сформировать целевые нормативные значения этих показателей. Под ликвидностью мы рассматриваем способность актива превращаться в денежные средства, и мерой этого служит время. Следовательно, ликвидность актива — это скорость превращения актива в денежные средства без существенной потери стоимости. Тогда, что собой представляет платежеспособность? В ряде литературных источников к ней приравнивают показатель абсолютной ликвидности, которая рассчитывается как отношение наиболее ликвидных активов к текущим пассивам. Но даже для таких активов требуется время для превращения их в деньги. Поэтому платежеспособность — это способность компании удовлетворять в любой момент времени предъявляемые к ней требования по исполнению принятых финансовых обязательств. Неплатежеспособность является свидетельством риска банкротства.

Полезное видео: Система управления рисками за 5 шагов
Комментарии 0
Спасибо! Ваш комментарий появится после проверки.
Добавить комментарий

  1. Пока нет комментариев.